第二证券|四步走完成控制权变更

　　根据蓝丰生化披露的公告，公司本次控股权变更由股份协议转让、表决权委托及终止、一致行动、向特定对象发行股票组成。

　　具体来看，蓝丰生化的股东江苏苏化集团、苏州格林投资与郑旭签订相关协议，江苏苏化集团、苏州格林投资拟分别向郑旭转让其持有的蓝丰生化3433.41万股、3312.33万股无限售条件的流通股股份，合计占发行股份前公司总股本的18.04%。

　　同时，基于股份转让交易整体进程，江苏苏化集团、苏州格林投资同意自协议签署之日起至交割日止，将持有的上市公司股份的表决权唯一的、排他的委托郑旭行使，表决权包括但不限于持有的公司股份的提名权、提案权、表决权等全部股东权利，但不包括分红权等财产性权利。

　　同日，安徽巽顺投资也与蓝丰生化的控股股东海南锦穗国际、TBP Noah Medical Holdings(H.K.) Limited（简称“TBP”）等签订协议，海南锦穗国际、TBP分别向巽顺投资转让其持有的蓝丰生化1700万股、1160.11万股无限售条件的流通股股份，合计占发行股份前公司总股本的7.65%。

　　与此同时，格林投资与锦穗国际之间的表决权委托协议终止，郑旭与巽顺投资结为一致行动人，有效期为24个月。

　　此外，作为上市公司的蓝丰生化还拟向特定对象兮茗投资发行不超过1.06亿股股票，发行价格为3.8元/股，募集资金总额不超过4.028亿元。

　　若上述股份转让、一致行动、向特定对象发行股票事项最终达成，兮茗投资拟将持有蓝丰生化1.06亿股，占发行股份后公司总股本的22.56%，表决权比例为22.56%；郑旭将持有公司股票6745.74万股，占发行股份后公司总股本的14.36%，表决权比例为14.36%。

　　由此，蓝丰生化的控股股东将变更为兮茗投资，实际控制人将由刘智变更为郑旭，郑旭合计将持有公司股票1.73亿股，占发行股份后公司总股本的36.92%，表决权比例为36.92%。同时，巽顺投资作为郑旭的一致行动人，也将持有蓝丰生化2860.11万股，占发行股份后公司总股本的6.09%，表决权比例为6.09%。

　　综上粗略计算，由于郑旭受让江苏苏化集团、苏州格林投资所持股份的交易价格为4.41元/股，转让价款约为2.97亿元，因此郑旭此次入主蓝丰生化的成本合计将达到6.998亿元。